Oportunidades de Investimento em Ações Amid COVID-19
Situação Atual do Mercado
A negociação no setor de inteligência artificial (IA) não apresenta mais a mesma facilidade que antes. Após anos de crescimento impulsionado pelo entusiasmo constante em relação à IA, o mercado de ações dos EUA começa a mostrar sinais de fraqueza em 2026. Isso acontece à medida que os investidores passam a avaliar de maneira crítica as altas avaliações e as preocupações existenciais que surgem em meio ao crescimento da IA — questões que, embora sempre tenham existido, agora impactam mais diretamente os mercados financeiros.
Esse cenário gerou um impacto significativo nas ações de software e em outros setores, que sofreram perdas nos últimos dias. Contudo, para investidores dispostos a lidar com a volatilidade, essa queda no mercado representa uma vasta gama de novas oportunidades de investimento a longo prazo, conforme indicado por analistas da Morgan Stanley.
Listagem das Ações Mais Defensáveis
Em um comunicado direcionado aos clientes na quarta-feira, a Morgan Stanley elaborou uma lista do que eles chamam de "Ações Mais Defensáveis". Esta lista inclui oportunidades que a empresa identificou, mesmo diante do recente movimento de preços voláteis. Além disso, os analistas avaliaram as empresas que estão bem posicionadas em seus respectivos setores, principalmente aquelas que têm poder de preços relacionado à adoção da IA.
Os especialistas da instituição financeira afirmam que o atual momento é típico de um grande ciclo de investimentos. Eles observam que o capital parece estar se deslocando para líderes estruturais e cíclicos no mercado.
Setores com Oportunidades de Compra
Agora, vamos explorar as áreas que a Morgan Stanley identificou como potenciais para investimentos; a seguir, apresentamos as ações recomendadas para aquisição em cada segmento.
Ações de Bancos
Tese Setorial: “A intensidade regulatória, os requisitos relacionados ao balanço e os modelos baseados em relacionamentos limitam a desintermediação. A IA promove ganhos de produtividade em operações, gestão de riscos e serviços ao cliente, sustentando uma alavancagem operacional contínua.”
Ações Mais Defensáveis: A lista específica de ações ainda não foi revelada, mas o setor bancário é destacado como resistente e adaptável.
Ações de Serviços Empresariais
Tese Setorial: “Dados proprietários, barreiras regulatórias e precisão da informação asseguram a proteção das principais franquias de serviços de informações. A IA aumenta a demanda por dados confiáveis e análises, ao mesmo tempo que melhora a alavancagem operacional e a profundidade de produtos.”
Ações Mais Defensáveis: Similar ao setor bancário, detalhes sobre as empresas específicas não foram divulgados, mas a área é vista como promissora.
Ações de Finanças ao Consumidor
Tese Setorial: “Identificamos o espaço como beneficiário líquido da IA, com ganhos de eficiência a longo prazo em empréstimos e pagamentos superando os riscos de curto prazo associados à saúde do consumidor. As funções centrais, como pagamentos, detecção de fraudes, subscrição, marketing e atendimento, são ricas em dados e bem adaptadas à IA.”
Ações Mais Defensáveis: A lista de ações a serem compradas neste setor ainda não foi divulgada publicamente.
Ações de Seguros
Tese Setorial: “O seguro comercial mais complexo requer expertise, acesso a mercados e supervisão regulatória, aspectos que a IA não pode substituir. A adoção da IA melhora a velocidade da subscrição, a manipulação de sinistros e as proporções de despesas, elevando as margens para corretores e seguradoras.”
Ações Mais Defensáveis: Detalhes específicos sobre as empresas ainda carecem de divulgação.
Ações de Internet
Tese Setorial: “O comércio baseado em IA aumenta a personalização, a conversão e a participação no mercado online, expandindo e-commerce e publicidade digital. As plataformas que contam com escala, logística e dados estão posicionadas para capturar a demanda incremental.”
Ações Mais Defensáveis: As informações sobre quais ações estão incluídas nesse segmento ainda não foram apresentadas.
Ações de Pagamentos e Fintech
Tese Setorial: “Enxergamos o ecossistema de pagamentos como um beneficiário líquido da IA e do comércio agente, com demanda crescente por serviços de maior valor agregado, como detecção de fraudes, à medida que as transações impulsionadas pela IA se proliferam. As barreiras de rede relacionadas a custo, velocidade, confiabilidade, confiança e legalidade permanecem sólidas, embora os esquemas de pagamento impulsionados por agentes, em crescimento acelerado, mereçam atenção no futuro.”
Ações Mais Defensáveis: Mais uma vez, os detalhes específicos sobre as ações em questão não foram divulgados.
Ações de REITs e Serviços CRE
Tese Setorial: “Os riscos relacionados à IA são em grande parte secundários por meio da demanda dos inquilinos, enquanto a adoção promove ganhos de produtividade laboral significativos. Transações complexas e personalizadas favorecem a augmentação em vez da substituição, apoiando as empresas já estabelecidas.”
Ações Mais Defensáveis: Detalhes concretos sobre as ações específicas ainda estão por vir.
Ações de Software
Tese Setorial: “A IA expande o mercado endereçado do software corporativo ao automatizar trabalhos não estruturados, em vez de substituir aplicações. Empresas estabelecidas com controle sobre distribuição, dados e fluxo de trabalho estão bem posicionadas para capturar monetização à medida que a adoção progride.”
Ações Mais Defensáveis: Informações detalhadas sobre as ações recomendadas ainda não foram compartilhadas.
Ações de Transporte
Tese Setorial: “A IA melhora o roteamento, a precificação, a manutenção e a utilização de ativos em redes de fretamento. Benefícios duradouros se acumulam em operadores com ativos pesados, enquanto o risco de disrupção se concentra em intermediários de ativos leves, não no setor como um todo.”
Ações Mais Defensáveis: Não foram divulgadas ações específicas, mas o setor é considerado promissor.
Este panorama apresenta uma visão abrangente sobre as áreas identificadas pela Morgan Stanley como estando em potencial crescimento e resistência durante a atual volatilidade impulsionada pela IA no mercado de ações. A identificação dessas ações defende uma abordagem cautelosa e informada para investidores que buscam construir ou reforçar seu portfólio em um cenário econômico incerto.
Fonte: www.businessinsider.com