Mercados Financeiros em 30 de Dezembro de 2025
Os mercados financeiros encerram o ano de 2025 com um dia essencial, repleto de dados que podem definir as expectativas para o início do próximo ano. Investidores ao redor do mundo estarão atentos a um momento significativo: a divulgação das Atas da última reunião do Federal Reserve (FED), acompanhada de uma série de indicadores robustos referentes ao mercado imobiliário e ao setor de serviços dos Estados Unidos.
Desempenho do Mercado Imobiliário e Setor de Serviços
No Brasil, a atenção se volta para os dados de emprego, incluindo a Taxa de Desemprego e o Cadastro Geral de Empregados e Desempregados (CAGED), que podem influenciar as expectativas sobre a política monetária do Banco Central. Em relação à China, os PMIs de dezembro serão divulgados, colocando à prova a saúde da segunda maior economia do mundo. Este conjunto de informações promete induzir alta volatilidade nas bolsas de valores, nos contratos futuros de dólar (BMF:DOLFUT) e nos títulos públicos atrelados à inflação e aos juros.
Agenda Econômica do Dia
A seguir, a lista completa dos indicadores econômicos e eventos político-econômicos previstos para o dia 30 de dezembro de 2025, tanto no Brasil quanto no exterior:
- 08:00 – Total de Ativos de Reserva (Nov)
- 08:30 – Superávit Orçamentário (Nov) – Anterior: 32,392B
- 08:30 – Dívida Bruta/PIB (Mensal) (Nov) – Anterior: 78,6%
- 08:30 – Balanço Orçamentário (Nov) – Anterior: -84,710B
- 08:30 – Dívida Líquida/PIB (Nov) – Anterior: 65,0%
- 09:00 – Taxa de Desemprego no Brasil (Nov) – Projeção: 5,4% | Anterior: 5,4%
- 10:55 – Índice Redbook (Anual) – Anterior: 7,2%
- 11:00 – Preços de Imóveis S&P/CS Composto-20 (s.a.s.) (Mensal) (Out) – Projeção: -0,5%
- 11:00 – Preços de Imóveis S&P/CS Composto-20 (s.a.s.) (Anual) (Out) – Projeção: 1,1% | Anterior: 1,4%
- 11:00 – Índice de Preços de Imóveis (Mensal) (Out) – Projeção: 0,1% | Anterior: 0,0%
- 11:45 – PMI de Chicago (Dez) – Projeção: 39,6 | Anterior: 36,3
- 12:30 – Perspectiva do Setor de Serviços de Texas (Dez) – Anterior: -2,3
- 13:30 – Estoques de Petróleo Bruto – Projeção: -2,000M | Anterior: -1,274M
- 13:30 – Estoques de Gasolina – Projeção: 1,100M | Anterior: 4,808M
- 13:30 – Relatório Semanal EIA de Estoques de Destilados – Projeção: 0,500M | Anterior: 1,712M
- 14:00 – Índice de Evolução de Emprego do CAGED (Nov) – Projeção: 75,00K | Anterior: 85,15K
- 16:00 – Atas da Reunião do FOMC
- 21:30 – Crédito para Habitação (Nov) – Anterior: 0,6%
- 21:30 – Crédito ao Setor Privado (Mensal) (Nov) – Anterior: 0,6%
- 22:30 – PMI Industrial (Dez) – Projeção: 49,4 | Anterior: 49,2
- 22:30 – PMI não-manufatura (Dez) – Projeção: 49,8 | Anterior: 49,5
- 22:45 – PMI Industrial Caixin (Mensal) (Dez) – Projeção: 49,7 | Anterior: 49,9
Eventos de Alto Impacto nos EUA
O dia nos Estados Unidos será marcado por uma série de eventos de alto impacto. O principal destaque será a divulgação das Atas da Reunião do FOMC, às 16h00. Os investidores examinarão minuciosamente cada detalhe do documento à procura de indícios sobre o pensamento dos membros do Fed a respeito do caminho futuro das taxas de juros nos Estados Unidos, o que pode resultar em reações acentuadas no valor do dólar (FX:USDBRL), nos contratos futuros do S&P 500 (CCOM:US500) e nos títulos do Tesouro americano. Antes disso, o mercado receberá um importante conjunto de dados: o Índice S&P/Case-Shiller de preços de imóveis, que deve mostrar uma desaceleração anual para 1,1%, além do PMI de Chicago, que deve aumentar para 39,6, ainda indicando contração. Resultados que divergem significativamente das expectativas podem alterar as apostas sobre futuras políticas monetárias. O mercado de commodities também ficará atento ao que revelará o relatório semanal de estoques de petróleo da EIA, que deverá indicar uma redução de 2 milhões de barris.
Expectativas no Brasil
No Brasil, a manhã será dominada pela análise do mercado de trabalho. A Taxa de Desemprego para novembro, estimada em 5,4%, e o saldo do CAGED, que se espera que mostre a criação de 75 mil postos de trabalho, são os principais indicadores a serem observados para avaliar a atividade econômica do país. Um resultado positivo e consistente poderá fortalecer a moeda brasileira em relação ao dólar e oferecer suporte à bolsa de valores nacional, ao mesmo tempo que poderá aumentar a cautela a respeito da trajetória de longo prazo da Selic, impactando os preços dos contratos futuros de juros (BMF:DI1FUT). Na mesma manhã, serão divulgados outros indicadores fiscais relevantes, como a relação Dívida Bruta/PIB e o Balanço Orçamentário, dados que são cruciais para quem estuda o risco-país e a disposição para investir no Tesouro Direto.
Atenção na Ásia-Pacífico
Na região da Ásia-Pacífico, a expectativa se concentra na China, onde serão divulgados os Índices de Gerentes de Compras (PMI) oficiais para dezembro. As projeções indicam uma atividade industrial (PMI Industrial) com leve contração, estimada em 49,4, e um setor de serviços (PMI não-manufatura) igualmente abaixo da linha de expansão, com projeção de 49,8. Um resultado abaixo do esperado pode despertar preocupações acerca da demanda global por commodities, o que pode pressionar as ações de empresas exportadoras, como a Vale (BOV:VALE3 | NYSE:VALE), além dos preços de ativos como o cobre (CCOM:COOPER) e o petróleo Brent (CCOM:OILBRENT). Em momento posterior, o PMI Industrial Caixin, um indicador de origem privada, completará o quadro.
Perspectivas para a Europa
Já na Europa, a agenda econômica para este dia 30 de dezembro é mais branda, sem a divulgação de dados relevantes ou discursos de autoridades dos bancos centrais. O único indicador previsto é o Total de Ativos de Reserva do Banco Central Europeu, referente ao mês de novembro. Assim, os mercados europeus, como o DAX (DBI:DAX) e o CAC 40 (EU:PX1), deverão seguir mais influenciados pelo sentimento global e pelas informações que chegarão dos Estados Unidos e da China ao longo do dia.
Fonte: br.-.com