Desempenho do Mercado
O índice S&P 500 enfrentou uma queda significativa na última sexta-feira, encerrando a semana em baixa, apenas um dia após atingir um recorde histórico. A rotação de ações no setor de tecnologia, que havia beneficiado o Dow, foi claramente observada. O rali generalizado que ocorreu na quarta-feira, após o Federal Reserve ter cortado as taxas de juros pela terceira vez neste ano, foi rapidamente esquecido.
Resultados Semanais
Durante a semana, o S&P 500, que representa o mercado em geral, registrou uma perda aproximada de 0,6%. Em contrapartida, o Nasdaq, que é mais pesado em tecnologia, caiu 1,6%, rompendo uma sequência de duas semanas de ganhos. Na reestruturação setorial, os vencedores da semana incluíram os setores de materiais, financeiros e industriais, enquanto os perdedores foram as comunicações e a tecnologia da informação. O índice Dow subiu cerca de 1% na última semana, marcando o terceiro ganho semanal consecutivo. Apesar de dezembro ser historicamente um mês forte para o mercado, o S&P 500 e o Nasdaq apresentaram quedas de 0,3% e 0,7%, respectivamente, enquanto o Dow subiu quase 1,6%.
Expectativas Para o Futuro
A expectativa de um possível socorro para Wall Street está nas costas do chamado rali do Papai Noel, um padrão sazonal que tende a ocorrer nos últimos cinco dias de negociação do ano e nos dois primeiros do novo ano, com início previsto para 19 de dezembro. Até lá, quatro momentos significativos impulsionaram o mercado na semana passada.
1. Preocupações com a Broadcom
A venda de ações no mercado na sexta-feira foi fortemente impactada pela queda de 11,5% das ações da Broadcom. O desempenho positivo da empresa no trimestre anterior, anunciado na quinta-feira, foi ofuscado por declarações interpretadas de maneira errônea pela administração durante a teleconferência de resultados. Essa situação alimentou preocupações sobre a avaliação das ações de empresas do setor de tecnologia, especialmente vinculadas à inteligência artificial. Na manhã de sexta-feira, Jim Cramer afirmou que o negócio de chips da Broadcom estava "em alta" e que a queda poderia representar uma oportunidade de compra. A Broadcom foi a pior ação da semana, seguida por Meta Platforms e Nvidia.
2. Queda da Oracle
A venda de ações da Oracle também não ajudou a melhorar o cenário na segunda sessão de negociações. As ações da empresa sofreram uma forte queda de quase 11% na quinta-feira, após não alcançarem as expectativas de vendas trimestrais, além de uma atualização negativa nas diretrizes e uma previsão de aumento nos gastos. A magnitude da queda de suas ações foi agravada pela ausência de detalhes sobre a capacidade da OpenAI de honrar seus compromissos de compra de poder computacional da Oracle, o que não foi abordado durante a teleconferência da noite de quarta-feira. Na sexta-feira, as ações da Oracle caíram mais 4,5%, após a Bloomberg reportar que a empresa estava adiando as datas de conclusão de alguns data centers que estão sendo finalizados para a OpenAI. A Oracle negou as alegações, afirmando que "todos os marcos permanecem dentro do cronograma".
3. Aprovação da Nvidia na China
Enquanto a Nvidia enfrentou um impacto negativo devido a preocupações com o comércio de tecnologia na inteligência artificial, recebeu uma notícia positiva que há muito aguardava. Após o fechamento do mercado na segunda-feira, o presidente Donald Trump anunciou nas redes sociais que a Nvidia poderia enviar seus chips H200, que ocupam a segunda posição em desempenho, para "clientes aprovados na China", com o governo dos EUA recebendo 25% do valor das vendas. Em agosto, a Nvidia havia fechado um acordo com o governo americano para fornecer 15% das vendas do H20, que haviam sido restringidas, em troca de licenças de exportação. Contudo, ficou claro que a China não estava interessada nesses chips H20. A possibilidade de que a China possa querer os H200 foi amplamente discutida ao longo da semana.
4. Orientação Favorável
Do lado industrial do comércio de inteligência artificial, a GE Vernova foi o melhor desempenho da semana, apesar de uma queda de 4,6% na sexta-feira. A empresa, que fornece produtos e serviços que impulsionam centros de dados de inteligência artificial, fechou na quarta-feira com um recorde histórico, respaldada por uma orientação extremamente positiva até o ano fiscal de 2028. O CEO, Scott Strazik, destacou em uma entrevista ao CNBC a atraente narrativa de crescimento, tanto no curto quanto no longo prazo, delineada na reunião com investidores realizada na terça-feira à noite. Na quarta-feira, aumentamos nossa meta de preço para as ações da GE Vernova para R$ 800 por ação, de R$ 700, mantendo uma classificação de compra. Outras empresas que se destacaram na semana incluem a Solstice Advanced Materials, uma empresa resultante da cisão da Honeywell, e Dover.
Jim Cramer mantém uma lista de recomendações de ações em sua organização filantrópica. Como membro do CNBC Investing Club com Jim Cramer, os assinantes recebem um alerta de negociação antes que Jim realize uma transação. Jim costuma aguardar 45 minutos após emitir um alerta de negociação antes de comprar ou vender ações de seu portfólio. Caso tenha comentado sobre uma ação na CNBC, ele espera um período de 72 horas após o alerta de negociação antes de executar a operação. As informações acima estão sujeitas aos nossos termos e condições e política de privacidade, juntamente com o nosso aviso de isenção de responsabilidade. Não há obrigação fiduciária ou dever que seja criado em decorrência do recebimento de qualquer informação associada ao Clube de Investimentos. Não se garante um resultado ou lucro específico.
Fonte: www.cnbc.com