Regulamentação do Pix Parcelado
Ainda no segundo semestre de 2025, possivelmente em setembro, o Banco Central (BC) deve regulamentar o Pix Parcelado, uma nova modalidade de pagamentos que permitirá a realização de compras parceladas utilizando o sistema de pagamento instantâneo.
Funcionamento e Comparação com o Cartão de Crédito
Assim como acontece com o cartão de crédito, essa modalidade de pagamento deverá permitir que os consumidores parcelem suas compras, aplicando juros e condições específicas. No entanto, o Pix Parcelado permitirá que os usuários selecionem datas determinadas para o pagamento de cada parcela de sua compra.
Por exemplo, uma aquisição no valor de R$ 10 mil poderá ser parcelada em dez pagamentos, contanto que o banco concorde com essa condição, resultando em parcelas de R$ 1.000, que serão debitadas de uma conta em uma data escolhida pelo consumidor.
Limites de Transação e Definição de Juros
No modelo de cartão de crédito tradicional, o correntista conta com um limite pré-estabelecido pelas instituições financeiras, que é baseado em diversos fatores, como a renda mensal, o score de crédito e outros critérios relevantes.
Já no caso do Pix Parcelado, o limite disponível para a transação, os prazos e a taxa de juros serão determinados pelas instituições bancárias, levando em conta as informações que são disponibilizadas através do Open Finance. Esse sistema, desenvolvido pelo Banco Central, permite que o cliente autorize o compartilhamento de seus dados financeiros entre diferentes instituições, como bancos, seguradoras e fintechs, utilizando interfaces padronizadas, conhecidas como APIs.
Juros do Cartão ou do Pix?
Enquanto no cartão de crédito é possível utilizar o parcelado sem juros, essa situação não será comum no Pix Parcelado, uma vez que essa modalidade funcionará de modo semelhante a um empréstimo pessoal.
Nessa dinâmica, o vendedor recebe o valor total da transação via Pix de forma imediata, enquanto o correntista responsável pela compra paga as parcelas mensalmente ao banco.
Comparação de Juros
Na prática, os juros aplicados no Pix Parcelado devem ser inferiores ao crédito rotativo do cartão de crédito, que pode ultrapassar 400% ao ano, mas ainda assim serão superiores aos juros de financiamentos tradicionais.
Ao contrário do parcelamento feito com cartão de crédito, onde a modalidade pode ou não incluir juros para o consumidor, o Pix Parcelado funcionará com a cobrança de juros claramente definida no momento da escolha do número de parcelas.
Além disso, é importante ressaltar que o Pix Parcelado não deve ser confundido com o Pix Garantido, uma funcionalidade que está prevista para ser lançada em 2026. O Pix Garantido permitirá que os usuários realizem pagamentos agendados com a certeza de que a transação será concluída em uma data futura, mesmo que o pagador não tenha saldo na conta, operando de maneira similar a um cheque pré-datado.
Como Funcionará o Pix Parcelado
Essa nova funcionalidade permitirá que os consumidores possam parcelar suas compras e transferências utilizando o Pix, mesmo na ausência de um cartão de crédito.
A modalidade funcionará como uma linha de crédito pré-aprovada, disponibilizada pelo banco ou instituição financeira onde o cliente possui conta. Durante a transação, o usuário poderá decidir o número de parcelas e será informado sobre as taxas de juros aplicáveis. Após essa seleção, em um dia previamente determinado a cada mês, o valor da parcela será debitado de sua conta, assim como ocorre em uma transação tradicional via Pix.
Esse pagamento poderá ser efetuado em estabelecimentos físicos ou em lojas online, dependendo da disponibilidade de crédito oferecida pelo banco ou instituição financeira do consumidor.
O recebedor – que pode ser um lojista ou uma pessoa física – receberá o valor integral da transação em sua conta de forma instantânea. Dessa forma, o banco assume a responsabilidade pelas parcelas e o risco de inadimplência.
Análise dos Especialistas
“As instituições financeiras serão as responsáveis por fornecer o crédito. Quando um consumidor realiza uma compra, a instituição financeira paga imediatamente à empresa e empresta o valor ao consumidor ao permitir o parcelamento, o que implica a inclusão do custo do dinheiro no tempo [os juros]”, explica João Santos, cofundador e CEO da Treeal.
João também destaca que, utilizando o Open Finance, a concessão de crédito possibilitará que bancos e fintechs identifiquem com mais precisão quem são os bons e maus pagadores, facilitando a oferta de crédito para aqueles que têm um score de crédito favorável.
Além disso, Alex Tabor, CEO da Tuna Pagamentos, expressa a opinião de que o Pix Parcelado coexistirá com o cartão de crédito. Tabor menciona que o cartão de crédito apresenta vantagens como programas de fidelidade e aceitação global, enquanto o Pix poderá trazer custos operacionais reduzidos, diminuição de fraudes mediante autenticação biométrica e a potencial melhoria nas taxas de conversão durante as transações de checkout. Para o varejo, isso representa uma oportunidade clara para reduzir os custos com intermediários e ampliar o acesso ao crédito, com uma análise tão robusta quanto a realizada no cartão.
Quando Começará e Quem Poderá Utilizar
O Banco Central anunciou que a nova modalidade deve ser disponibilizada no segundo semestre deste ano, embora uma data específica ainda não tenha sido divulgada.
Assim como ocorreu com o Pix Automático e outras modalidades, os players do mercado já podem começar a oferecer o Pix Parcelado. Setembro será o mês em que o BC publicará as regras oficiais e as diretrizes de funcionamento, que visam padronizar a experiência do usuário e ampliar o acesso à ferramenta, garantindo ao mesmo tempo a transparência nas operações.
Até que a nova funcionalidade seja oficialmente liberada, algumas instituições bancárias já possuem alternativas semelhantes. Por exemplo, o Santander possui o Divide o Pix, que permite ao cliente parcelar valores em até 24 vezes, com a opção de escolher a data de pagamento, incluindo a incidência de juros e IOF.
O Itaú também oferece a possibilidade de realizar o Pix Parcelado utilizando o cartão de crédito, em até 12 vezes, permitindo que o usuário envie o dinheiro imediatamente, utilizando seu limite de crédito.
O Nubank lançou sua oferta de Pix no crédito em 2022, possibilitando que pagamentos sejam feitos em única parcela, que será cobrada na fatura atual ou nas duas seguintes, ou em até 12 vezes no cartão de crédito. O banco mantém que está "trabalhando para acompanhar a agenda e as eventuais padronizações" que poderão ser definidas pelo Banco Central para o Pix Parcelado.
O Banco do Brasil permite que clientes com limite de crédito disponível possam parcelar valores de Pix, a partir de R$ 100, por meio do aplicativo, com parcelas debitadas na conta corrente conforme determinadas, e a incidência de juros que começam na taxa de 2,98% ao mês.