Decisão do Federal Reserve sobre Taxas de Juros
A decisão do Federal Reserve de manter as taxas de juros inalteradas foi recebida como uma notícia favorável para os americanos que mantêm dinheiro em espécie. Na quarta-feira, o banco central optou por manter a taxa dos fundos federais entre 3,5% e 3,75%, após a redução de uma quarta parte percentual em dezembro.
Stephen Kates, planejador financeiro certificado e analista financeiro do Bankrate, afirmou: “A falta de mudanças na taxa dos fundos federais significa que os custos de empréstimos para financiamentos de curto prazo e de taxa variável não estão diminuindo até o momento.” Ele acrescenta que os rendimentos de produtos de poupança, como contas de poupança de alto rendimento e certificados de depósito (CDs), também devem permanecer sem alterações por ora.
Taxas em Declínio, Mas Atraentes
Embora as taxas tenham diminuído em relação aos seus picos — com os fundos do mercado monetário rendendo 5,2% em novembro de 2023 —, elas ainda estão acima dos níveis que permaneceram baixos por décadas. Por exemplo, o rendimento anualizado de sete dias da lista Crane 100, que inclui os maiores fundos monetários tributáveis, é de 3,5% até terça-feira. Esse é o nível mais baixo desde novembro de 2022, mas, conforme mencionado por Peter Crane, fundador da Crane Data, os níveis de rendimento estiveram abaixo disso por 14 anos antes daquele ponto.
É importante observar que os fundos do mercado monetário continuam a ser atraentes em comparação com contas de poupança bancárias. Muitos investidores têm se deslocado para esses fundos devido à sua atratividade. O rendimento percentual anual médio nacional para contas de poupança é de 0,61%, segundo dados do Bankrate. Crane destaca: “A diferença entre as taxas ainda é imensa.” Além disso, se o Federal Reserve decidir eventualmente cortar as taxas, os rendimentos são anualizados. “Qualquer rendimento que você estiver perdendo não terá um impacto significativo por um bom tempo,” afirmou ele.
Preferências dos Especialistas em Investimentos
Alguns dos maiores fundos do mercado monetário ainda oferecem rendimentos que variam entre 3,3% e 3,63%. Winnie Sun, co-fundadora e diretora-gerente da Sun Group Wealth Partners, sediada em Irvine, Califórnia, prefere fundos do mercado monetário e certificados de depósito para o capital de seus clientes. Atualmente, ela está aumentando a quantidade de liquidez para os clientes que trabalham em indústrias nas quais as perspectivas de emprego podem parecer incertas. Ela observa: “Agora, estamos empurrando para 12 meses, não apenas para cobrir possíveis demissões, mas também porque muitos de nossos clientes estão se sentindo mais confortáveis em ter mais liquidez, caso precisem reduzir ou fazer mudanças em seu estilo de vida.” Sun é membro do Conselho de Consultores Financeiros da CNBC.
Ela também sugere que entre 5% e 20% dos investimentos sejam mantidos em instrumentos de liquidez, permitindo que os clientes aproveitem oportunidades de compra à medida que surgem. No que diz respeito aos CDs, Sun tem uma preferência por um sistema de escada de seis meses. Esse método implica que as maturidades sejam organizadas até seis meses, permitindo que a renda seja acessível em momentos diferentes e possibilitando que os clientes garantam algum rendimento.
Ofertas de Certificados de Depósito e Fundos de Títulos do Tesouro
Os investidores costumam enfrentar penalidades se tentarem retirar fundos antes do vencimento do CD. Atualmente, a conta Marcus, do Goldman Sachs, está oferecendo CDs de seis meses com um rendimento percentual anual (APY) de 4,05%, enquanto a Bread Financial oferece 4%. Para aqueles que desejam garantir taxas por um período mais longo, as taxas de CDs de um ano variam; tanto o Marcus, do Goldman Sachs, quanto o Sallie Mae estão oferecendo APYs de 4%.
Além disso, os investidores podem adquirir ETFs de títulos do Tesouro de curto prazo. Por exemplo, o iShares 0-3 Month Treasury Bond ETF (SGOV) possui um rendimento SEC de 30 dias de 3,59% e uma taxa de administração de 0,09%, enquanto o ETF de Títulos do Tesouro de 0-3 Meses da Vanguard (VBIL) apresenta um rendimento SEC de 30 dias de 3,57% e uma taxa de administração de 0,07%.
Fonte: www.cnbc.com
