Impact das Tarifas de Donald Trump no Setor Logístico
A influência das tarifas impostas pelo presidente Donald Trump continua a causar estragos nos setores de logística e transporte. Os principais portos do país estão enfrentando uma queda significativa nas importações após os recordes estabelecidos no início deste ano, resultando em volumes que estão se reduzindo ao longo de toda a cadeia de suprimentos.
Para a primeira vez em 2025, as tarifas para cargas de van, carregadores abertos e refrigerados no mês de outubro mostraram uma diminuição tanto em relação ao mês anterior quanto ao mesmo mês do ano anterior, conforme revelado pelo Índice de Volume de Carga da DAT.
Análise do Cenário Atual
"Os volumes de carga no terceiro trimestre e em outubro refletem o que estamos observando na economia de bens de forma mais ampla, com os despachantes utilizando os estoques acumulados anteriormente ao longo do ano para reduzir sua exposição às tarifas e à fraca demanda do consumidor", disse Ken Adamo, diretor de Análise da DAT. "Como resultado, a temporada tradicional de remessas para as festas de fim de ano parece virtualmente inexistente este ano", acrescentou Adamo.
Os carregamentos de van reduziram 3% em comparação a setembro e 11% em relação ao ano anterior. Já os carregamentos refrigerados apresentaram uma queda de 2% mês a mês e 7% ano a ano. Os carregamentos de carregadores abertos caíram 4% em relação ao mês anterior e 3% na comparação anual. O nível reduzido de cargas secas e com controle de temperatura que está sendo transportado atualmente pela cadeia de suprimentos é composto por produtos que estão sendo movimentados de centros de distribuição para varejistas. As causas da queda no comércio variam desde a fraqueza nos setores imobiliário e de manufatura até os custos de energia e o adiantamento de importações por parte dos despachantes para formar estoques que ajudem a mitigar os impactos das tarifas.
Dados Estatísticos sobre Importações
Os dados mais recentes do Censo dos Estados Unidos, divulgados na quarta-feira após um atraso de mais de um mês devido a uma paralisação do governo, mostraram uma queda significativa nas importações no mês de agosto, após a implementação de tarifas adicionais, totalizando US$ 18,4 bilhões a menos em comparação aos níveis de importação de julho. A diminuição das importações contribuiu para uma queda de mais de 23% no déficit comercial do país, conforme apontou o Censo.
Dados recentes de rastreamento de contêineres de frete, compartilhados pelo segundo porto mais movimentado do país, o Porto de Long Beach, indicam que as tarifas de Trump continuarão a impactar o frete marítimo com destino aos Estados Unidos. "Estamos observando uma diminuição de 16% nas importações provenientes da China", afirmou Mario Cordero, CEO do Porto de Long Beach. "Essa queda está ocorrendo de forma generalizada", destacou Cordero.
O Porto de Los Angeles também registrou uma redução nos volumes de contêineres em outubro.
Setores Afetados pelas Tarifas
Os setores de eletrônicos, móveis e brinquedos foram identificados como os mais impactados nesta redução de frete, enquanto as exportações de grãos dos Estados Unidos também sofreram com a política comercial, uma vez que a China aumentou suas compras de soja do Brasil durante a guerra comercial. Como parte de um esforço para amenizar as tensões comerciais, a China recentemente se comprometeu a adquirir maiores quantidades de soja americana.
Mudanças no Tráfego de Contêineres
A diminuição no volume de contêineres segue um período de antecipação das importações, durante o qual varejistas e fabricantes trouxeram cargas de frete antecipadamente, na tentativa de lidar com múltiplos prazos de tarifas e mudanças nas taxas, resultando em aumentos significativos no tráfego portuário. Segundo dados da Vizion, o volume de contêineres para a Costa Oeste cresceu 10% em relação ao ano anterior, enquanto os contêineres provenientes da China para a Costa Oeste dos EUA aumentaram 4,6% ano a ano. Esta rota comercial tem sido a preferida para os produtos chineses com destino aos EUA devido ao seu tempo de viagem mais curto.
Portos na Costa Leste, incluindo Houston, experimentaram um modesto aumento de 2% ano a ano nos volumes de contêineres. No entanto, os contêineres da China apresentaram uma queda de 12%.
"Uma boa notícia é que ainda estamos apresentando números positivos", disse Cordero. Embora tenha comentado que uma queda no quarto trimestre era esperada, o que está por vir é crucial. "Ainda não está claro como será a resiliência do consumidor americano e sua atividade de gastos, e os próximos dois meses serão muito importantes para entender a diminuição desse crescimento", afirmou.
Previsões para o Futuro
"Agora estamos prevendo uma queda de quase 16,6% nas importações dos EUA em dezembro, após uma redução de 12% no terceiro trimestre", disse Ben Tracy, vice-presidente de desenvolvimento de negócios estratégicos da plataforma de rastreamento de contêineres, Vizion. "Não há uma recuperação em vista", complementou Tracy.
Varejistas e fabricantes interromperam pedidos robustos de frete devido a receios de uma retração do consumidor, ocasionada pela inflação em alimentos e produtos de consumo. As informações sobre os lucros do varejo desta semana foram mistas, com relatórios negativos da Home Depot e Target, mas resultados positivos da Walmart, que afirmou que um número crescente de consumidores está priorizando o valor, com uma parte significativa das vendas vindo de compradores de alta renda.
Dados Indicativos da Situação do Mercado
"Desde março de 2023, estamos observando volúmenes mensais de importações consistentemente abaixo de 2 milhões de TEUs—isso não é apenas uma desaceleração sazonal ou uma correção temporária," disse Kyle Henderson, CEO da Vizion. "Os dados mostram que estamos diante de uma recessão estrutural de bens, impulsionada pela incerteza tarifária, a estagnação nos mercados imobiliários e uma mudança fundamental nos gastos dos consumidores, que estão se afastando de bens físicos," afirmou.
"A queda de 33% nas importações de móveis e o crescimento modesto de apenas 17% nas importações de brinquedos—que historicamente aumentam de 40% a 50% antes das festas—indica que os varejistas estão apostando na pior temporada de consumo em anos," acrescentou.
Dados da Vizion mostram que a utilização dos contêineres caiu de 100% para 91%. "Com as tarifas spot em níveis baixos por dois anos e encarando uma década de excesso de capacidade, isso não é apenas um pico de volume—é uma redefinição fundamental na demanda de frete," afirmou Henderson. "O mercado de frete já está sentindo a dor," acrescentou.
Os contêineres previstos para chegar aos portos dos EUA em dezembro de 2025 totalizam 2,19 milhões de unidades equivalentes a vinte pés, em comparação com 2,62 milhões de TEUs no mês de dezembro anterior, de acordo com a Vizion, com a perda de volume de mais de 430.000 TEUs causando efeitos em cadeia em toda a cadeia de suprimentos.
Efeitos no Mercado de Trabalho
Além de afetar os segmentos ferroviário, de caminhões e armazéns, que geram receita com o movimento e armazenamento de frete, o trabalho portuário foi também impactado. A redução de frete implica uma necessidade diminuída de longshoremen diariamente para movimentar os contêineres.
"O trabalho está absolutamente preocupado," afirmou Mario Cordero, CEO do Porto de Long Beach. "Isso remete novamente a diminuições de empregos e à ansiedade em relação ao trabalho. Quando você tem uma redução no volume, isso certamente impacta os empregos na cadeia de suprimentos, principalmente nos docks aqui no Porto de Long Beach," ele declarou.
A Associação Internacional dos Longshoremen, responsável pelo movimento de frete nos portos, recebe um bônus anual baseado na quantidade de frete movimentado. Além das tarifas sobre a China, as tarifas aplicadas à Índia também têm causado um colapso no mercado de frete que atende a esse comércio, conforme relatado pela Vizion. A Iniciativa de Pesquisa do Comércio Global apontou uma queda colossal de 37,5% no valor total das exportações indianas para os EUA entre maio e setembro de 2025. As exportações da Índia estão sujeitas a uma tarifa de 50%.
Fonte: www.cnbc.com
