Subpoena da SEC a Bancos de Wall Street
A Comissão de Valores Mobiliários dos Estados Unidos (SEC) supostamente emitiu intimações a vários importantes bancos de Wall Street para obter mais informações sobre suas atuações na quase falência do fundo de hedge focado em inteligência artificial, Situational Awareness.
Investigação sobre a Situational Awareness
Os reguladores estão buscando compreensões detalhadas sobre as negociações da Situational Awareness, o uso de alavancagem e as comunicações com os bancos de investimento, que incluem Goldman Sachs, JP Morgan, Citigroup e Bank of America, conforme reportagem da Reuters, que cita uma fonte familiarizada com o assunto.
Queda Abrupta do Fundo de Hedge
A Situational Awareness viu seu valor de mercado despencar de aproximadamente 45 bilhões de dólares para cerca de 10 bilhões de dólares no final de julho, após ser severamente afetada pela venda generalizada de ações no setor de tecnologia ocorrida no mês anterior.
O fundo, liderado pelo ex-pesquisador da OpenAI, Leopold Aschenbrenner, foi forçado a desmantelar grande parte de seu portfólio público, que consistia em posições grandes, concentradas e alavancadas, incluindo empresas como SK Hynix e CoreWeave, em razão de perdas que resultaram em várias chamadas de margem por parte de seus corretores principais.
Intervenção da Citadel
A Citadel, o gigante do fundo de hedge multi-estratégia de Ken Griffin, interveio para adquirir as posições a um preço com desconto, estimado em cerca de 10%. Em uma carta enviada a investidores na sexta-feira, Griffin mencionou que a Citadel já descarregou aproximadamente 80% do risco associado ao portfólio da Situational Awareness. Desde então, as ações da SK Hynix e da CoreWeave se valorizaram.
Respostas dos Bancos
Goldman Sachs e JP Morgan se abstiveram de comentar sobre o assunto. A CNBC também buscou comentários da Citigroup e do Bank of America.
Impacto da Alavancagem no Setor
O incidente lançou luz sobre as diversas maneiras pelas quais a alavancagem está sustentando o crescimento acelerado do setor de inteligência artificial.
Natureza da Solicitação de Informações
A solicitação de informações não implica que os bancos ou a Situational Awareness — que supostamente operou com uma alavancagem de até 400% — tenham sido acusados de qualquer ilícito pela SEC. Tais investigações regulatórias podem ser encerradas sem qualquer ação punitiva.
Declaração da Situational Awareness
“É esperado que os reguladores examine atentamente qualquer fundo que tenha grande notoriedade, produza retornos significativos ou apresente quedas particularmente dramáticas”, declarou a Situational Awareness em comunicado.
“Nós operamos em um ambiente altamente regulado e cooperaremos ao máximo com qualquer solicitação regulatória”.
Cobertura da Imprensa
O New York Times foi o primeiro a noticiar sobre as intimações.
Fonte: www.cnbc.com
