Desempenho do Mercado e Expectativas de Recuperação
Após uma semana bastante decepcionante para o mercado como um todo, várias ações do S&P 500 que foram severamente penalizadas podem estar prestes a apresentar uma recuperação, de acordo com um popular indicador técnico. Todos os três principais índices dos Estados Unidos encerraram a semana no vermelho, com o Nasdaq marcando sua pior semana desde abril. Os investidores expressaram preocupação em relação a uma possível bolha nas ações de inteligência artificial e altas avaliações de diversas empresas de tecnologia.
Dados Econômicos e Impacto no Mercado
Um fator que agravou a tensão nesta semana foram duas divulgações de dados: uma indicando que o sentimento do consumidor se aproximou de seu nível mais baixo já registrado e outra revelando que os anúncios de demissões em outubro atingiram sua maior marca para o mês desde 2003. A falta de dados econômicos relevantes durante a longa paralisação do governo dos EUA tem limitado a percepção dos investidores sobre o estado da economia.
Ações Mais Vendidas e Compradas
Com várias ações registrando vendas altas na semana passada, buscamos identificar as ações mais sobrevendidas e sobrecompradas em Wall Street, de acordo com o índice de força relativa (RSI) de 14 dias, utilizando a ferramenta de triagem de ações da CNBC Pro. Ações com um RSI de 14 dias abaixo de 30 são consideradas sobrevendidas, sugerindo que podem estar prestes a se recuperar. Por outro lado, uma leitura acima de 70 indica que uma ação pode estar sobrecomprada, enfrentando a possibilidade de uma correção em breve.
Ações Sobrevendidas
A empresa de tecnologia financeira Fiserv apresenta um RSI de cerca de 14, tornando-se a ação mais sobrevendida em Wall Street. Suas ações despencaram 44% no dia 29 de outubro, marcando o pior dia da ação até agora. Neste ano, os papéis acumulam uma queda em torno de 69%. A queda nas ações da Fiserv ocorreu após a companhia rebaixar sua previsão para o ano e anunciar várias mudanças em sua equipe de liderança executiva. A empresa atribuiu seu crescimento desacelerado ao deterioramento do ambiente econômico na Argentina, que, no ano passado, foi responsável por 10 pontos percentuais de um crescimento orgânico de 16% da Fiserv.
A média das expectativas dos analistas para o preço das ações da Fiserv é de $106,02 por ação, o que ainda sugere um potencial de valorização de 66,6%, com base em dados da LSEG. Diversas instituições de Wall Street, incluindo Goldman Sachs, UBS e Morgan Stanley, rebaixaram suas previsões para as ações após a grande decepção nos lucros da Fiserv. A Morgan Stanley, por exemplo, reduziu sua classificação para as ações de “sobrepeso” para “peso igual” e cortou seu preço-alvo de $179 para $81, afirmando que os novos esforços da empresa para reconstruir suas ofertas levarão tempo.
Os investidores também estão céticos em relação à plataforma de entrega de alimentos DoorDash, que perdeu quase 19% na semana até agora. As ações têm um RSI de 23,8. O declínio nas ações ocorreu após a DoorDash anunciar planos de investir “vários centenas de milhões de dólares” no próximo ano em novas iniciativas de produtos, como entregas autônomas. O lucro do terceiro trimestre da DoorDash também não atendeu às expectativas dos analistas, conforme informações da LSEG.
Outras ações sobrevendidas incluem as empresas de cruzeiros Royal Caribbean Cruises e Norwegian Cruise Line Holdings, com RSIs de 25,2 e 24,3, respectivamente.
Ações Sobrecompradas
Por outro lado, a Eli Lilly figura entre as ações mais sobrecompradas no mercado, com um RSI de 72,4. As ações da empresa aumentaram cerca de 19% neste ano e aproximadamente 6,4% na semana até agora, após a gigante farmacêutica apresentar resultados melhores do que o esperado tanto para a receita quanto para o lucro no terceiro trimestre, além de aumentar suas previsões para o ano. Esse crescimento foi impulsionado pela forte demanda internacional por seu medicamento para perda de peso Zepbound e pelo tratamento da diabetes Mounjaro.
Outro fator que contribui para o otimismo dos investidores é o recente acordo da Eli Lilly com a administração Trump, que permite a venda do Zepbound a um preço reduzido na plataforma de desconto do governo, TrumpRx, o que pode expandir significativamente o acesso ao medicamento. O presidente Donald Trump declarou que o Medicare e o Medicaid cobrirão o custo dos medicamentos para perda de peso. O analista de pesquisa do Deutsche Bank, James Shin, expressou em uma nota a seus clientes que, após o anúncio da cobertura do Medicare/Medicaid para a obesidade, a Eli Lilly possui uma posição privilegiada para capitalizar no segmento de diabetes e obesidade.
Os analistas consultados pela LSEG estimam um preço-alvo médio para as ações da Eli Lilly, sugerindo que a valorização do papel pode ser limitada a cerca de 3%. Outras ações sobrecompradas nesta semana incluem Amgen, McKesson e Incyte. McKesson, que subiu 5% nesta semana e 49,5% no ano, registrou uma alta após a empresa farmacêutica elevar sua previsão de lucro para o ano fiscal de 2026.
Fonte: www.cnbc.com
