Perda do Poder de Compra
Nos últimos anos, os brasileiros têm sentido os impactos da perda do poder de compra, que representa a diminuição do que se consegue adquirir com a mesma quantia de dinheiro. Esse fenômeno é um reflexo da inflação, ou seja, do aumento dos preços de produtos e serviços.
Nos últimos 20 anos, desde 2005, a inflação medida pelo IPCA acumulou uma alta de 196,28%. Dessa forma, R$ 100 em 2005 equivalem a cerca de R$ 296 em 2025. Em contraste, os R$ 100 atuais comprariam o equivalente a R$ 33,80 de duas décadas atrás.
Durante esse mesmo período, conforme levantamento da Rico, o salário-mínimo passou de R$ 300 para R$ 1.518, um aumento nominal de 406%. Quando corrigido pela inflação, isso representa um ganho real de aproximadamente 71%. Apesar disso, a percepção geral é de que “tudo está mais caro”.
Coisas Estão Muito Mais Caras?
A sensação de que os preços estão muito elevados tem explicação, segundo Maria Giulia Figueiredo, analista de research da Rico. Ela aponta que a inflação não afeta todos os itens de forma igual, sendo os alimentos, transporte e serviços essenciais os que tiveram alta acima da média, impactando desproporcionalmente o orçamento familiar.
“Além disso, novos gastos se tornaram parte da rotina, como assinaturas digitais e serviços de streaming, que não existiam há 20 anos e hoje competem com despesas básicas. Outros fatores, como crises econômicas, oscilações cambiais e a dinâmica de oferta e demanda, também podem influenciar o aumento de preços em determinados períodos”, destaca a analista.
Por esse motivo, mesmo com ganhos reais no salário-mínimo, muitos sentem que o dinheiro não está rendendo. “O ponto central é que a inflação corrói silenciosamente a equivalência do dinheiro ao longo do tempo, e a mudança nos hábitos de consumo acentua essa percepção”, ressalta Figueiredo.
Quanto Custava Comprar uma Cesta Básica: 2005 x 2025
Em dezembro de 2005, a cesta básica em São Paulo custava R$ 183,43, segundo dados do DIEESE (Departamento Intersindical de Estatística e Estudos Socioeconômicos). Já em 2025, conforme informações do IBGE, a cesta básica no estado chega a custar, em média, R$ 851,82.
A diferença entre os dois valores representa um aumento de 364,38%, quase o dobro da inflação (196%) e próximo aos 406% de aumento do salário-mínimo.
Outra comparação é feita com o preço do gás de cozinha, que custava R$ 30 em 2005 e subiu 333% em 20 anos, alcançando atualmente o valor médio de R$ 130.
Como Preservar o Valor do Dinheiro?
Segundo Paulo Feldmann, professor da FIA Business School, nos anos 70, 80 e 90, o principal método para preservar o poder de compra era a compra de dólares. No entanto, essa prática não é mais considerada a melhor forma de investimento hoje. “Existem diversas alternativas que permitem proteger nossas aplicações e os valores que possuímos”, afirma.
Para o professor, hoje é possível encontrar várias opções que ajudam o dinheiro a manter seu valor no tempo, evitando a corrosão pela inflação. Existem investimentos de renda fixa, principalmente aqueles indexados ao IPCA, que oferecem retornos superiores à inflação oficial do país.
Quais Investimentos Protegem Contra a Inflação?
Títulos Públicos atrelados ao IPCA (Tesouro IPCA+, também conhecido como Tesouro NTN-B): Esses títulos proporcionam um rendimento baseado em uma taxa fixa somada à variação do IPCA, garantindo um retorno real.
Fundos de Inflação: Esse tipo de fundo de renda fixa combina diversos títulos públicos e privados com rentabilidade indexada ao IPCA, ou seja, rendem a inflação acrescida de uma taxa prefixada.
Ativos em Moeda Estrangeira: Investir em ativos atrelados a moedas estrangeiras, como o dólar, pode ser uma maneira eficaz de proteger os investimentos contra a inflação brasileira.
Fundos Multimercados: Esses fundos têm a liberdade de investir em uma variedade de ativos, incluindo renda fixa, ações e moedas estrangeiras.
Outras opções, como ações de empresas sólidas e Fundos Imobiliários (FIIs), também podem render acima da inflação, embora sejam de renda variável e, portanto, o desempenho não seja garantido por uma taxa definida.